瑞信：维持香港宽频(01310)“中性”评级目标价降24.7%至11.3港元

2022-02-21 11:52:09 来源: 智通财经

瑞信发布研究报告称，维持香港宽频(01310)“中性”评级，目标价由15港元下调24.7%至11.3港元。自去年11月中旬以来，香港宽频的住宅宽带市场可能会受益于Disney+的推出，但企业市场仍然是公司成功的关键，因为后者在2021财年的收入贡献占比为43%，但缺乏强劲动力。

该行表示，有别于其他香港电讯公司，香港宽频拥有最少的虚拟行动网路服务收入占比，不会出现移动漫游的结构性下降。此外，该行指出，香港宽频在目前的市价看来估值合理，但鉴于市场波动，其未来3年预计介于8%至9%的股息收益率，属于防守性，行业首选香港电讯-SS(06823)。