花旗：维持中国神华(01088)“买入”评级目标价升至27.5港元

2022-03-28 16:24:56 来源: 智通财经

花旗发布研究报告称，维持中国神华(01088)“买入”评级，调高2022及23年纯利预测4%至513亿及490亿人民币，目标价由24港元升至27.5港元，相当于预测今年市盈率8.9倍及市账率1.2倍。每股末期息派2.54元人民币，即派息比率高达97.8%，按其上周五价计，股息回报率14厘，相信股息可成正面催化剂。

报告中称，公司2021年纯利同比升44%至516亿人民币，符合公司盈利指引，若撇除一次性拨备损失等因素后核心盈利取得562亿人民币，同比升56%，意味公司去年第四季纯利达103亿人民币同比升216%(按季跌30%);神华去年第四季若撇除一次性因素后盈利取得156亿人民币同比升174%(按季升1%)。